Необычный музей появился в ноябре 1978 года благодаря жителю города Ветка — Фёдору Шклярову. Первоначальная экспозиция была сформирована из его личной коллекции. Фёдор Шкляров был увлечен историей и традициями родины, благодаря чему не только смог добиться открытия музея, но и приобрел последователей.
Изначально музей расположился в стенах купеческого дома XIX века. В 1992 году музей переехал в здание бывшего райкома партии. Через несколько лет для выставочной экспозиции музея было построено новое здание.
В музее старообрядчества и традиций находится редчайшие экспонаты. Здесь представлена огромное собрание старинных книг. Помимо этого в музее хранятся иконы и картины мастеров XVIII-XX веков, археологические находки, предметы одежды, украшенные бисером, ритуальная атрибутика и многое другое.
На сегодняшний день при музее создан исследовательский центр по изучению обычаев и традиций местного населения.